«Астра» — ведущий российский разработчик программного обеспечения и средств защиты информации
«Астра» фокусируется на импортозамещении и работает исключительно на российском рынке. Компания
занимает лидирующие позиции на рынке отечественных операционных систем (76% по данным Strategy
Partners) и инфраструктурного ПО (23%). Стратегия компании направлена на замещение иностранных
решений, что поддерживается государством и востребовано российским бизнесом в условиях санкций.
В 2024 году «Астра» показала рекордные результаты. Отгрузки (выручка от внешних партнеров) выросли на 78% год к году и достигли 20 млрд рублей. Этот успех объясняется увеличением клиентской базы (29 тыс. клиентов, включая крупных корпораций, таких как Сбербанк, ВТБ, Алроса), развитием собственной экосистемы (более 3300 совместимых решений) и активной M&A-деятельностью (2-3 сделки в год). Важно отметить, что сделки осуществляются без регулярных дополнительных эмиссий, что является редкостью на российском IT-рынке. Компания получила награду «Лучшая ИТ-компания в импортозамещении для сектора финансовых корпораций» на Национальной банковской премии.
Позитивные факторы:
— Высокий темп роста отгрузок (78% год к году).
— Лидирующие позиции на рынке отечественного ПО.
— Расширяющаяся клиентская база, включающая крупнейших игроков рынка.
— Активная и успешная M&A-деятельность без частых дополнительных эмиссий.
— Государственная поддержка импортозамещения.
— Законодательное регулирование, ограничивающее использование зарубежного ПО в ключевых секторах.
Негативные факторы и риски:
— Зависимость от российского рынка
— Возможный возврат зарубежных конкурентов на рынок, хотя и с ограниченным влиянием на сегмент, где работает Астра.
— Риски, связанные с экономической ситуацией в России и возможным замедлением темпов импортозамещения.
«Астра» демонстрирует впечатляющие результаты и занимает сильные позиции на российском рынке. Высокие темпы роста, лидерство в сегменте отечественных операционных систем и государственная поддержка создают благоприятные условия для дальнейшего развития. Однако компания не застрахована от рисков, связанных с геополитической ситуацией и экономической конъюнктурой. Целевой уровень акций в 600 рублей на горизонте года выглядит достижимым, учитывая текущую динамику.
Перейти на YouTube
В 2024 году «Астра» показала рекордные результаты. Отгрузки (выручка от внешних партнеров) выросли на 78% год к году и достигли 20 млрд рублей. Этот успех объясняется увеличением клиентской базы (29 тыс. клиентов, включая крупных корпораций, таких как Сбербанк, ВТБ, Алроса), развитием собственной экосистемы (более 3300 совместимых решений) и активной M&A-деятельностью (2-3 сделки в год). Важно отметить, что сделки осуществляются без регулярных дополнительных эмиссий, что является редкостью на российском IT-рынке. Компания получила награду «Лучшая ИТ-компания в импортозамещении для сектора финансовых корпораций» на Национальной банковской премии.
Позитивные факторы:
— Высокий темп роста отгрузок (78% год к году).
— Лидирующие позиции на рынке отечественного ПО.
— Расширяющаяся клиентская база, включающая крупнейших игроков рынка.
— Активная и успешная M&A-деятельность без частых дополнительных эмиссий.
— Государственная поддержка импортозамещения.
— Законодательное регулирование, ограничивающее использование зарубежного ПО в ключевых секторах.
Негативные факторы и риски:
— Зависимость от российского рынка
— Возможный возврат зарубежных конкурентов на рынок, хотя и с ограниченным влиянием на сегмент, где работает Астра.
— Риски, связанные с экономической ситуацией в России и возможным замедлением темпов импортозамещения.
«Астра» демонстрирует впечатляющие результаты и занимает сильные позиции на российском рынке. Высокие темпы роста, лидерство в сегменте отечественных операционных систем и государственная поддержка создают благоприятные условия для дальнейшего развития. Однако компания не застрахована от рисков, связанных с геополитической ситуацией и экономической конъюнктурой. Целевой уровень акций в 600 рублей на горизонте года выглядит достижимым, учитывая текущую динамику.